停損止盈#

在交易策略中，風險管理是最重要的一環。除了用 Sell / BuyToCover 手動設定出場條件，PowerLanguage 提供了 5 個內建的風險管理函數，讓策略自動在特定虧損或獲利金額時出場:

函數	說明
`SetStopLoss`	固定停損：持倉虧損達到指定金額時出場
`SetProfitTarget`	固定止盈：持倉獲利達到指定金額時出場
`SetBreakEven`	保本停損：獲利達到門檻後，將停損移至進場價格
`SetDollarTrailing`	追蹤停損（固定金額）：獲利從高點回落超過指定金額時出場
`SetPercentTrailing`	追蹤停損（百分比）：獲利從高點回落超過最高獲利的指定百分比時出場

這 5 個函數的共同特性:

自動適用多空 ：不需要分別寫多頭和空頭的邏輯，函數會自動根據持倉方向計算停損和止盈價格
整個倉位 ：預設套用到整個倉位（所有合約加總），不是每口合約。若要改為每口合約，需先呼叫 SetStopContract
Intrabar 觸發 ：這 5 個函數在K棒收盤時評估，也會在K棒內持續監控，可在進場的同一根K棒內觸發出場

點數換算金額#

Amount 參數的單位是貨幣金額（新台幣、美元等）。如果要用點數設定停損，需要乘以 BigPointValue:

金額 = 點數 × BigPointValue

常見台灣期貨的 BigPointValue:

商品	BigPointValue
台指期大台 (FITX)	200 TWD / 點
台指期小台 (MTX)	50 TWD / 點
E-mini S&P 500 (ES)	50 USD / 點

範例: 小台指 1 口停損 50 點 = SetStopLoss(50 * BigPointValue) = SetStopLoss(2500)

在程式碼中直接使用 BigPointValue，而不是寫死數字，可以讓策略在不同商品上通用。

SetStopLoss#

SetStopLoss 設定固定停損：持倉虧損達到 Amount 時，送出停損單出場。

語法#

1
SetStopLoss(Amount);

語法元素	說明
`Amount`	整個倉位的最大允許虧損金額。多頭停損價 = `EntryPrice - Amount / BigPointValue`；空頭停損價 = `EntryPrice + Amount / BigPointValue`

範例#

小台指 1 口進場後，設定 50 點（2500 元）的固定停損:

1
2
3
4
5
6
Inputs: stopPoints(50);

If MarketPosition = 0 and Close crosses above Average(Close, 20) Then
  Buy("Long Entry") 1 Contract Next Bar Market;

SetStopLoss(stopPoints * BigPointValue);

SetStopLoss 放在腳本最外層即可，不需要包在 If 條件內。每根K棒執行時，函數會自動套用到當前持倉。

SetProfitTarget#

SetProfitTarget 設定固定止盈：持倉獲利達到 Amount 時，送出限價單出場。

語法#

1
SetProfitTarget(Amount);

語法元素	說明
`Amount`	整個倉位的止盈金額。多頭止盈價 = `EntryPrice + Amount / BigPointValue`；空頭止盈價 = `EntryPrice - Amount / BigPointValue`

範例#

小台指 1 口進場後，設定 100 點（5000 元）的止盈:

1
2
3
4
5
6
Inputs: targetPoints(100);

If MarketPosition = 0 and Close crosses above Average(Close, 20) Then
  Buy("Long Entry") 1 Contract Next Bar Market;

SetProfitTarget(targetPoints * BigPointValue);

SetBreakEven#

SetBreakEven 設定保本停損：持倉獲利達到 Profit 後，自動將停損移動至進場價格（損益兩平點），消除虧損風險。

語法#

1
SetBreakEven(Profit);

語法元素	說明
`Profit`	觸發保本停損的獲利門檻（整個倉位）。獲利達到 `Profit` 後，停損價自動移動至 `EntryPrice`

範例#

小台指 1 口進場後，當獲利達到 30 點（1500 元）時，停損移至進場價格:

1
2
3
4
5
6
Inputs: breakEvenPoints(30);

If MarketPosition = 0 and Close crosses above Average(Close, 20) Then
  Buy("Long Entry") 1 Contract Next Bar Market;

SetBreakEven(breakEvenPoints * BigPointValue);

SetBreakEven 通常和 SetStopLoss 搭配使用：初期用 SetStopLoss 控制最大虧損，一旦達到保本門檻，停損自動上移至進場價，確保不虧損出場。

SetBreakEven 不會將手續費和滑價計入損益計算，保本停損觸發後的出場並不代表實際損益為零。

SetDollarTrailing#

SetDollarTrailing 設定追蹤停損：以貨幣金額追蹤倉位的最高獲利，當獲利從高點回落超過 Amount 時出場，用於趨勢交易中鎖定浮動獲利。

語法#

1
SetDollarTrailing(Amount);

語法元素	說明
`Amount`	從持倉最高獲利允許的最大回落金額（整個倉位）。當前獲利低於（最高獲利 - `Amount`）時出場

追蹤停損的行為:

持倉方向	追蹤基準	出場條件
多頭	持倉期間的最高獲利	當前獲利 < 最高獲利 - `Amount`
空頭	持倉期間的最高獲利	當前獲利 < 最高獲利 - `Amount`

如果追蹤幅度要隨獲利等比例放大，可改用 SetPercentTrailing。

範例#

小台指 1 口進場後，設定 80 點（4000 元）的追蹤停損:

1
2
3
4
5
6
Inputs: trailPoints(80);

If MarketPosition = 0 and Close crosses above Average(Close, 20) Then
  Buy("Long Entry") 1 Contract Next Bar Market;

SetDollarTrailing(trailPoints * BigPointValue);

追蹤停損的獲利變化範例（進場價 20,000，Amount = 4,000 TWD，BigPointValue = 50）:

SetDollarTrailing 追蹤停損示意圖

K棒	收盤價	未實現獲利 (TWD)	最高獲利 (TWD)	出場門檻 (TWD)	說明
進場	20,000	0	0	-4,000	初始狀態
+1	20,050	2,500	2,500	-1,500	獲利新高，門檻更新
+2	20,120	6,000	6,000	2,000	獲利新高，門檻更新
+3	20,080	4,000	6,000	2,000	獲利未創新高，門檻不動
+4	20,035	1,750	6,000	2,000	獲利 1,750 < 門檻 2,000，出場

未實現獲利計算：(收盤價 - 進場價) × BigPointValue，例如 +2 棒 = (20,120 - 20,000) × 50 = 6,000 TWD。

SetPercentTrailing#

SetPercentTrailing 設定百分比追蹤停損：獲利首次達到 Profit 門檻後，追蹤最高獲利；當獲利從高點回落超過最高獲利的 Percentage% 時出場。

與 SetDollarTrailing 的差別在於追蹤幅度是相對的 — 獲利越高，允許的回撤金額也越大。

語法#

1
SetPercentTrailing(Profit, Percentage);

語法元素	說明
`Profit`	激活追蹤停損的最低獲利門檻（整個倉位的貨幣金額）。獲利達到 `Profit` 前，追蹤停損不會生效
`Percentage`	從最高獲利允許的最大回落百分比（0–100）。出場條件：當前獲利 < 最高獲利 × (1 - Percentage / 100)

範例#

小台指 1 口進場後，當獲利達到 2,000 TWD 後，設定最高獲利回落 50% 時出場:

1
2
3
4
5
6
Inputs: activateProfit(2000), trailPct(50);

If MarketPosition = 0 and Close crosses above Average(Close, 20) Then
  Buy("Long Entry") 1 Contract Next Bar Market;

SetPercentTrailing(activateProfit, trailPct);

承上相同情境（進場價 20,000，BigPointValue = 50），SetPercentTrailing(2000, 50) 的行為:

K棒	收盤價	未實現獲利 (TWD)	最高獲利 (TWD)	出場門檻（50%）	說明
進場	20,000	0	—	—	未激活（0 < 2,000）
+1	20,050	2,500	2,500	1,250	首次達到門檻，激活！2,500 × 50%
+2	20,120	6,000	6,000	3,000	獲利新高，門檻更新：6,000 × 50%
+3	20,080	4,000	6,000	3,000	未創新高，門檻不動
+4	20,035	1,750	6,000	3,000	獲利 1,750 < 門檻 3,000，出場

注意：在獲利達到 Profit 門檻之前，SetPercentTrailing 不會提供任何下檔保護。通常需要搭配 SetStopLoss 在初期控制虧損。

SetDollarTrailing vs. SetPercentTrailing#

	`SetDollarTrailing`	`SetPercentTrailing`
參數	`Amount`（貨幣金額）	`Profit`（激活門檻）+ `Percentage`（百分比）
追蹤幅度	固定金額，不隨獲利變化	隨最高獲利等比例放大，獲利越高允許回撤越大
進場即生效	是，無需達到任何門檻	否，需先達到 `Profit` 門檻

每口合約模式：SetStopContract#

Amount 預設是整個倉位的金額。若策略同時持有多口合約，且希望每口合約各自獨立停損，可在風險管理函數前呼叫 SetStopContract:

1
2
SetStopContract;          // 切換為每口合約模式
SetStopLoss(Amount);      // 此後 Amount 改為每口合約的金額

呼叫 SetStopPosition 可切換回整個倉位模式（預設值）。

範例: 2 口小台指，每口合約各自設定 50 點（2500 元）停損:

1
2
SetStopContract;
SetStopLoss(50 * BigPointValue);   // 每口合約 2500 TWD，總停損 5000 TWD

若不呼叫 SetStopContract，SetStopLoss(2500) 是整個 2 口倉位的停損 2500 TWD（約每口 1250 TWD）。

組合使用範例#

以下範例結合 3 個風險管理函數，實作一個有完整風險控制的均線策略:

 1
 2
 3
 4
 5
 6
 7
 8
 9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
Inputs:
  maLength(20),
  stopPoints(50),         // 初始固定停損: 50 點
  breakEvenPoints(30),    // 保本門檻: 獲利 30 點後停損移至進場價
  trailPoints(80);        // 追蹤停損: 獲利從高點回落 80 點出場

Variables: ma(0);

ma = Average(Close, maLength);

// 進場: 收盤站上均線
If MarketPosition = 0 and Close crosses above ma Then
  Buy("Long Entry") 1 Contract Next Bar Market;

// 出場: 收盤跌破均線
If MarketPosition = 1 and Close crosses below ma Then
  Sell("Exit Long") Next Bar Market;

// 風險管理（自動適用多空）
SetStopLoss(stopPoints * BigPointValue);
SetBreakEven(breakEvenPoints * BigPointValue);
SetDollarTrailing(trailPoints * BigPointValue);